BlackRock Predice que el Auge de la IA Impulsará las Acciones en EE. UU. en 2025
BlackRock anticipa que el crecimiento continuo de la inteligencia artificial (IA) será uno de los principales motores de las acciones estadounidenses en 2025. En su informe de perspectivas, el gigante de la gestión de activos destacó cómo las innovaciones en IA beneficiarán a las acciones en EE. UU. mucho más que a sus competidores europeos. Sin embargo, el aumento de la deuda pública estadounidense podría poner en riesgo sus previsiones positivas para el futuro.
El Impacto de la IA en el Mercado Bursátil de EE. UU.
La firma de inversión señaló que la expansión de la inteligencia artificial contribuirá a un mayor crecimiento económico, especialmente en los mercados bursátiles de EE. UU. Los avances en IA impulsarán a sectores clave como la tecnología y la sanidad, favoreciendo el rendimiento de las acciones en estos sectores. Mientras tanto, los mercados privados jugarán un papel más relevante en la financiación de infraestructura relacionada con la IA.
De acuerdo con BlackRock, a medida que el enfoque sobre la IA se intensifica, las acciones estadounidenses se beneficiarán en mayor medida que las de Europa. La firma mantiene una preferencia por las acciones de EE. UU. debido a esta tendencia en crecimiento, destacando las oportunidades que la IA traerá en el corto y medio plazo.
Desafíos por la Deuda Pública de EE. UU.
A pesar del optimismo respecto a la inteligencia artificial, BlackRock advirtió que el aumento de la deuda pública de EE. UU. podría afectar las proyecciones positivas para 2025. El informe sugiere que, aunque el crecimiento económico en EE. UU. podría disminuir ligeramente en 2025, las tasas de interés se mantendrán por encima del 4% debido a la inflación y las presiones geopolíticas.
Las continuas tensiones económicas y el gasto en infraestructura son factores que podrían afectar a los mercados de bonos. BlackRock prevé que los inversores exijan mayores rendimientos por mantener deuda pública a largo plazo, especialmente en un contexto de inflación y amplios déficits fiscales. Esto, a su vez, podría impulsar los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense.
Preferencia por Deuda Corporativa y Oportunidades en el Crédito Privado
En cuanto a las inversiones, BlackRock favorece la deuda corporativa estadounidense sobre los bonos del Tesoro. También muestra una preferencia por los bonos de otros mercados desarrollados, como el Reino Unido, donde se espera que el Banco de Inglaterra recorte las tasas de interés más de lo previsto.
Además, la firma de inversión resaltó su interés por los préstamos directos y las inversiones en infraestructuras. BlackRock ve en los mercados privados y la renta variable de infraestructuras una oportunidad clave para diversificar su portafolio, dada la atractiva valoración relativa y las megafuerzas del mercado.
Planes de Expansión: Adquisición de HPS Investment Partners
En una importante movida estratégica, BlackRock anunció su plan de adquirir la gestora de inversiones de crédito HPS Investment Partners por unos 12 mil millones de dólares. Este movimiento ampliará su oferta en el área del crédito privado, que es una de las principales áreas de crecimiento para la firma. La adquisición fortalecerá su capacidad para ofrecer soluciones de inversión alternativas que podrían ser atractivas en un entorno de alta volatilidad en los mercados bursátiles.
